北京時(shí)間11月21日早間消息，由于會(huì )計賬目誤導投資者，過(guò)分夸大業(yè)績(jì)，以及推遲向監管部門(mén)提交文件，以隱瞞6.87億美元投資虧損的問(wèn)題，奧林巴斯多名高管已經(jīng)辭職。

　　類(lèi)似安然事件

　　英國公司注冊機構Companies House的文件顯示了信息披露規則之間的差異，這一差異使奧林巴斯能夠隱瞞2008年收購倫敦上市公司Gyrus Group的真實(shí)成本達3年之久。紐約Hughes Hubbard & Reed律師事務(wù)所合伙人布魯斯·阿隆森(Bruce E. Aronson)表示，安然公司此前也曾利用資產(chǎn)負債表之外的實(shí)體去隱瞞虧損，奧林巴斯的做法與此類(lèi)似。

　　他表示：“具體結構看起來(lái)有些復雜，但這種做法的一個(gè)共同點(diǎn)在于，將一些價(jià)值下降的證券仍然記為完整的賬面價(jià)值。這種做法無(wú)法長(cháng)期隱瞞虧損，只是使問(wèn)題推遲曝光?！?/p>

　　奧林巴斯于11月8日承認，在21億美元收購Gyrus的交易中支付的顧問(wèn)費用被過(guò)分夸大，這主要是為了隱瞞數十年之前的投資虧損。在這種被稱(chēng)作“Tobashi”的行為中，企業(yè)將資產(chǎn)注入離岸實(shí)體，以期待在市場(chǎng)復蘇之后此前的投資虧損能夠減小。

　　在奧林巴斯于2010年3月回購6.2億美元的優(yōu)先股之后，該公司前董事長(cháng)菊川剛以及兩名高級助手提交了財務(wù)聲明，稱(chēng)估計這些證券的公允價(jià)值是沒(méi)有意義的。而文件顯示，Gyrus記錄的這些證券價(jià)值僅為1.77億美元。

　　會(huì )計賬目問(wèn)題

　　由于Gyrus會(huì )計方式的問(wèn)題，該公司的審計方畢馬威最終停止對該公司賬目的審計。畢馬威在一封郵件中告知了該公司股東。而奧林巴斯兩名股東則表示，奧林巴斯投資者從未見(jiàn)過(guò)這封郵件，或是經(jīng)過(guò)畢馬威審計后的會(huì )計賬目。

　　目前，奧林巴斯向顧問(wèn)方Axam Investments支付費用的問(wèn)題已經(jīng)成為美國、英國和日本刑事犯罪調查中的一部分。奧林巴斯投資者關(guān)系主管南部明弘于2010年4月5日對2009年的會(huì )計賬目簽字認可，而該公司執行副總裁、Gyrus董事森久志已經(jīng)由于在此次事件中扮演的角色而被解雇。

　　根據英國2006年的公司法，如果不將會(huì )計賬目和審計方報告提交給股東，那么公司董事應當對此負責。奧林巴斯是Gyrus的唯一股東。而根據日本的法律，Gyrus的三名董事沒(méi)有義務(wù)傳遞這些報告。

　　奧林巴斯高管直到2011年3月才在賬目中記入了收購Gyrus時(shí)顧問(wèn)費的真實(shí)成本，而這時(shí)距離Axam在開(kāi)曼群島被取消注冊已經(jīng)過(guò)去9個(gè)月。根據開(kāi)曼群島的企業(yè)注冊規定，奧林巴斯向Axam支付的費用可以不必披露。奧林巴斯承認，這些資金主要是用于隱瞞投資虧損，這意味著(zhù)這部分資金隨后還將回到奧林巴斯。

　　文件顯示，在2008年9月30日加入Gyrus董事會(huì )之后，菊川剛、南部明弘和森久志授權發(fā)行2億美元的優(yōu)先股。此外他們還授權自己獲取價(jià)值176981106美元的股份，僅僅披露稱(chēng)，這些是在18個(gè)月之后提供給Axam的報酬。

　　由于這些股票設定的分紅，因此其公允價(jià)值更高。根據菊川剛和森久志3月22日簽署的協(xié)議，奧林巴斯同意以6.2億美元回購這些優(yōu)先股。這些協(xié)議顯示，奧林巴斯高管知道向Axam支付的真實(shí)費用超過(guò)2009年賬目中記錄的價(jià)值。

　　畢馬威審計通過(guò)了2009年Gyrus的財務(wù)報告，但同時(shí)對該公司財報持保留意見(jiàn)，因為該公司未能提供足夠的證據表明Axam是一個(gè)無(wú)關(guān)聯(lián)方。畢馬威同時(shí)也指出了Gyrus對優(yōu)先股的會(huì )計方式的問(wèn)題。畢馬威在2010年4月26日致Gyrus的郵件中表示：“我們認為，一些導致我們終止工作的情況應當引起公司成員或債權方的關(guān)注?！?/p>

　　在去年提交2010年財務(wù)報告時(shí)，Gyrus修改了2009年的業(yè)績(jì)數據，因為該公司“錯誤地記入了”優(yōu)先股的真實(shí)價(jià)值。Gyrus在年末的會(huì )計賬目中記錄了這些證券的真實(shí)價(jià)值，與2010年3月31日支付給Axam的費用一致。對財報的修改導致Gyrus的凈資產(chǎn)下降了約3.3億美元，而Gyrus的凈資產(chǎn)原本為7.16億美元。

　　違反報告時(shí)間規定

　　作為Gyrus新的審計方，安永也有保留地審計通過(guò)了Gyrus的修改后財報，并稱(chēng)財報中缺乏有關(guān)Axam的信息。Gyrus兩份年報提交的時(shí)間都比報告期末晚超過(guò)1年的時(shí)間，這不符合英國規定的9個(gè)月時(shí)間上限。

　　倫頓商學(xué)院會(huì )計學(xué)教授埃利·艾馬爾(Eli Amir)表示：“如果你看到企業(yè)提供數據晚于規定時(shí)間，那么就意味著(zhù)審計流程出現問(wèn)題?！彼赋?，審計方對公司股東負責，因此他們可能不會(huì )將審計中發(fā)現的問(wèn)題報告給監管部門(mén)。審計方有可能放棄審計，以減少遭遇訴訟的風(fēng)險。

　　艾馬爾表示，他談?wù)摰氖且话阈詥?wèn)題，并非針對Gyrus。畢馬威和安永的發(fā)言人均拒絕對此置評。

　　奧林巴斯提交的截至2010年3月31日的年報顯示，該公司出現了155億日元(約合2.01億美元)與從第三方手中回購優(yōu)先股相關(guān)的“先期調整”虧損。由于這次回購，該公司在資產(chǎn)負債表中加入了135億日元的商譽(yù)價(jià)值。奧林巴斯并未披露第三方究竟是誰(shuí)。

　　奧林巴斯最大的股東東南資產(chǎn)管理集團表示，去年5月，該公司在致奧林巴斯投資者關(guān)系部門(mén)的郵件中已經(jīng)指出了這一問(wèn)題。而奧林巴斯該部門(mén)表示，這一股票回購與收購Gyrus時(shí)的融資有關(guān)，而不是向顧問(wèn)方支付的費用。

　　奧林巴斯已經(jīng)任命一個(gè)獨立委員會(huì )來(lái)調查這筆收購以及投資虧損被隱瞞的問(wèn)題。相關(guān)的調查結果預計將于12月中旬公布。奧林巴斯上周表示，將于12月14日公布正確的會(huì )計賬目，以及本財年上半年財報。(李麗)